平安银行：0年经营业绩rggi股票大幅增长 资产质量创六年最优

20220314 安全银行：2021年运营成绩大幅添加，财物质量创六年最优 (1)。pdf

新华北京3月17日电(剖析师张威梁月贞)安全银行近来发布的2021年度报告显现，2021年安全银行完结运营收入1693.83亿元，同比添加10.32%，完结归母净赢利363.36亿元，同比添加25.61%，为2015年以来最快成绩增速。剖析标明，盈余快速添加首要是因为2021年减值丢失计提力度同比减轻带来的赢利开释导致。其间，利息净收入平稳添加6.1%，非息净收入同比大幅添加22.4%。财物质量、危险抵补才能持续优化进步，到2021年底安全银行不良率持续下降至1.02%，创2015年以来最低水平，拨备覆盖率大幅上升至288.42%，到达2012年以来最高水平。事务层面，安全银行零售转型五年收官，零售事务占比挨近六成。2021年，安全银行三大零售事务板块运营持续向好，其间以私行财富事务的体现最为亮眼。此外，2021年安全银行对公事务持续做精做强，完结稳步添加。

一、2021年完结营收两位数添加，赢利同比大增25.61%

2021年安全银行完结运营收入1693.83亿元，同比添加10.32%，完结归母净赢利363.36亿元，同比添加25.61%。与前三季度比较，年度营收增速进步1.2个百分点，归母净赢利增速下降4.47个百分点。这要归因于第三季度营收同比加快，而净利同比放缓。2021年第四季度，安全银行单季营收、归母净赢利同比增速别离为14.1%、10.28%，而第三季度单季营收、归母净赢利同比增速别离为11.18%、32.48%，单季归母净赢利增速创7年来新高。

利息收入平稳添加。2021年安全银行完结利息净收入1203.36亿元，同比添加6.1%，占运营收入比重为71%。规划增速略有放缓，仍坚持较高水平。2021年，安全银行生息财物日均余额4.31亿元，发放借款和垫款日均余额2.74万亿元，别离同比添加9.4%、15.5%。息差方面，均匀生息财物收益率从2020年的5.10%降至4.95%，均匀计息负债本钱率从2.32%下降至2.21%，终究净息差从2.88%下降至2.79%，下降9个基点。2021年，安全银行经过进步活期存款占比，优化存款结构，负债本钱完结稳中有降，但受借款重定价效应及商场利率改变影响，财物端收益率自2020年期持续下行，归纳影响下导致净息差持续收窄，估计净息差未来仍将持续承压。

非息收入较快添加。2021年，安全银行完结非利息净收入490.47亿元，同比添加22.4%，首要得益于财富办理事务、理财事务等带来的手续费和佣钱净收入添加，以及债券出资等事务带来的出资收益及公允价值变化损益添加；非利息净收入占比28.96%，同比上升2.86个百分点。其间，手续费及佣钱净收入330.62亿元，同比添加11.5%，其他非利息净收入159.85亿元，同比添加53.5%。

从本钱端来看，减值丢失计提力度下降。2021年，安全银行事务及办理费479.37亿元，同比添加7.3%；本钱收入比28.30%，同比下降0.81个百分点。此外，持续坚持较大的财物减值丢失计提力度，在持续进步借款拨备覆盖率根底上，进一步夯实非借款金融财物的危险抵补才能。2021年，安全银行计提信誉及其他财物减值丢失738.17亿元，同比添加4.8%。其间，针对借款的减值丢失计提同比添加37.7%。去2020年比较，减值丢失计提力度有所削弱，但环比来看，2021年第四季度计提力度有所加大。依据财报数据，2021年安全银行减值丢失前运营赢利同比增速为11.6%，显着低于运营赢利24.6%的增速。可见2021年安全银行盈余快速添加是由减值丢失计提力度下降所造成的。

二、财物质量创2015年以来最优水平，危险抵补才能持续进步

2021年，国内经济全体持续康复，但复苏区域、职业不平衡问题仍较显着，部分企业和个人还款才能承压，银行财物质量在全体持续改进的一起也面对必定应战。安全银行财物质量坚持了平稳态势。2021年底，安全银行不良借款率1.02%，较三季度末下降0.03个百分点，较上年底下降0.16个百分点，为2015年以来最低水平。此外，逾期借款占比1.61%，较三季度末上升0.21个百分点，较上年底上升0.19个百分点；逾期60天以上借款占比0.87%，较上年底下降0.21个百分点；逾期90天以上借款占比0.74%，较上年底下降0.14个百分点；重视类借款占比1.42%，较三季度末上升0.05个百分点，较上年底上升0.31个百分点；逾期60天以上借款违背度和逾期90天以上借款违背度别离为0.85和0.73，较上年底别离下降0.07和0.02.重视类借款和逾期借款占比较上年底进步，首要是因为公司四季度起对信誉卡、个人房子按揭及持证典当借款的逾期及重视类确定规范进行了调整，若剔除此影响，重视类借款占比和逾期借款占比别离为1.09%和1.34%，别离较三季度末下降0.28和0.06，较上年底别离下降0.02和0.08个百分点。

全体来看，2021年安全银行首要财物质量目标持续优化。

从结构来看，体现为对公借款不良率下降，持续改进，个人借款不良率小幅上升(全体仍坚持根本安稳，新一贷和信誉卡不良率有显着改进)。详细来看，企业借款不良率为0.71%，较上年底下降0.53个百分点，首要是因为安全银行持续优化企业信贷结构，完善财物质量管控机制，科技赋能危险管控作业，持续坚持较大的财物减值丢失计提力度，进一步夯实财物质量，进步危险抵补才能。

个人借款不良率为1.21%，较上年底上升0.08个百分点，根本坚持安稳，与2020年疫情高点(2020年6月末)比较下降0.35个百分点。其间，房子按揭及持证典当借款施行了差异化危险管控办法，坚持财物质量安稳，不良率为0.34%；新一贷不良率为1.01%，较上年底下降0.12个百分点；轿车金融借款不良率为1.26%，较上年底上升0.56个百分点；信誉卡应收账款不良率为2.11%，较上年底下降0.05个百分点；首要包括针对小微客户发放的运营性借款以及个人小额消费借款的其他类个人借款不良率为1.40%，较上年底上升0.24个百分点。

安全银行危险抵补才能持续进步，拨备覆盖率较上年底上升87.02个百分点到达288.42%。针对或许面对的经济复苏边沿放缓危险，安全银行持续坚持较大的财物减值丢失计提力度，进一步夯实财物质量，进步危险抵补才能。2021年，安全银行计提的发放借款和垫款减值丢失594.07亿元。2021年底，借款减值预备余额902.02亿元，较上年底添加42.7%；拨备覆盖率288.42%，较上年底上升87.02个百分点；逾期60天以上借款拨备覆盖率338.22%，较上年底上升118.44个百分点；逾期90天以上借款拨备覆盖率397.40%，较上年底上升128.66个百分点。

此外，处置核销作业持续加大。2021年，累计核销借款404.18亿元；回收不良财物总额327.71亿元，同比添加25.7%，其间回收已核销不良借款158.88亿元；不良财物回收额中98.7%为现金回收，其他为以物抵债等方法回收。

本钱根底进一步夯实。安全银行于2021年11月完结300亿元二级本钱债券发行，有用弥补二级本钱，进一步进步本钱充足率水平，加强危险抵挡才能。到2021年底，安全银行中心一级本钱充足率、一级本钱充足率及本钱充足率别离为8.60%、10.56%及13.34%。与2020年底比较，本钱充足率进步0.05个百分点。

三、零售转型五年收官，私行财富事务体现亮眼

2021年，是安全银行全面发动零售转型的第一个五年收官之年。五年时刻，安全银行总财物添加67%挨近5万亿元，运营收入添加61%到达1693.833亿元，归母净赢利添加67%到达363.36亿元。一起财物质量和危险抵挡才能持续改进，到2021年底，不良借款率1.02%，较2016年底下降0.72个百分点；拨备覆盖率288.42%，较2016年底上升133.05个百分点；本钱充足率满意监管要求。

除了成绩目标之外，安全银行在曩昔五年还发生了深层次革新。一是，完结事务结构的全面优化。现在安全银行在成绩奉献、资源配比上，现已形成了大零售、大对公“六四开”的动态格式，不只零售银行特征明显，并且各事务板块百家争鸣。二是，开展根底得到全面夯实。不良财物包袱现已完全卸下，拨备覆盖率大幅进步，危险抵挡才能进一步进步，体现银行根本面的客户、存款目标大幅改进，且出现加快优化态势，科技才能现已全面使用，数字化运营不断推动。

“零售转型”是安全银行的战略挑选，作为第二添加曲线现已清晰并现已得到验证。2021年，在“五位一体”新模式(以敞开银行、AI银行、长途银行、线下银行、归纳化银行彼此联接并有机交融)的引领下，安全银行零售各项事务完结较好添加，全体运营坚持稳健。零售事务完结运营收入982.37亿元，同比添加8.4%，在全行运营收入中占比为58.0%；零售事务净赢利214.98亿元，同比添加17.3%，在全行净赢利中占比为59.2%。

分事务板块来看，2021年，安全银行私行财富、根底零售、消费金融三大事务模块运营向好。其间，私行财富事务体现尤为亮眼。2021年底，安全银行财富客户数打破百万户，达109.98万户，较上年底添加17.7%，其间私行合格客户26.97万户，较上年底添加21.6%；办理零售客户财物(AUM)31,826.34亿元，较上年底添加21.3%，其间私行合格客户AUM余额14,060.96亿元，较上年底添加24.6%。2021年，安全银行完结财富办理手续费收入(不含署理个人贵金属事务)82.15亿元，同比添加18.6%；其间，署理基金收入40.37亿元，同比添加82.7%，署理稳妥收入15.16亿元，同比添加15.1%，署理理财收入11.53亿元，同比添加74.4%。

此外，安全银行对公事务持续做精做强，完结稳步添加。2021年，安全银行对公事务运营收入433.77亿元，同比添加10.4%。获客及客群运营方面，2021年底，对公客户数51.04万户，较上年底添加8万户，增量为上年的1.48倍；对公敞开银行服务企业客户30,305户，较上年底添加154.7%；数字口袋累计注册运营用户数813.94万户，较上年底添加682.5%。对公存款运营及本钱优化方面，2021年底，企业存款余额21,914.54亿元，较上年底添加10.2%，其间企业活期存款余额8,773.98亿元，较上年底添加3.1%；2021年，企业存款日均余额20,903.80亿元，同比2020年添加10.1%，其间企业活期存款日均余额8,192.37亿元，同比2020年添加22.7%，在企业存款日均余额中的占比为39.2%，同比2020年上升4.0个百分点；企业存款均匀本钱率同比2020年下降21个基点至1.96%。财物质量方面，2021年底，企业借款不良率0.71%，较上年底下降0.53个百分点。