[贝因美002570]基金定投了怎么转为持有？

我持有的是国泰的证券指数基金，规划19亿，司理艾小军，管理该基现已五年多。

我养该基两年多，曾两次清仓止盈，又定投建仓，现在持有近五w，浮亏四个点儿。

浮亏是由于上一年九月止盈之后，定投仍坚持较大额度，致使今年头拿着六层筹码掉进了深坑。尽管在深坑里仍旧定投不辍，现在仓位都到了九层多，但持有收益还在水平线下。

需求着急吗？不需求。别看大盘从底部现已上来500多点，券商呢？上涨还不到15%，显着落后于大盘，与新能源、白酒、军工等板块儿比，更是相差悬殊，和它相似或更不济的还有医疗、半导体、5g等板块儿。这叫比上不足，比下有余吧。

石头以为，证券和其他板块儿不一样，它往常总很低沉，乃至有种被约束的感觉，特别当其他板块儿疯涨时，它被约束得更凶猛。可一旦趋势清晰，任务需求时，它的爆发力比谁都要强，只需几天，就能刷出别人一年都达不到的高度，牛市旗手的名号便是这样叫出来的。

养这只基，就得耐性，就得悠着点，日定投也好、周定投也好，坚持着不紧不慢的热度，手中总存着不低于五成的筹码，或许明日，或许下周，它就会来波脉冲行情，让人目不暇接，喜不自禁。那时，就能够妥妥收成自己的幸福生活。

或许明日，或许下周，石头和朋友们都等着。

一：基金定投持有时刻怎样算

今日来讲讲定投的时长问题。从近十来年的商场体现看，假如一向傻傻的定投，长时刻持有，会发现定投尽管能够获利，但也仅仅是跑赢通胀。那么，定投多长时刻比较好呢？本节课就来告知你答案。

一、从资金使用功率的视点

咱们知道，定投的意图是摊平本钱，待商场抵达高位时，当令卖出。只需基金净值大于均匀本钱，定投就能够获利。由于基金净值取决于商场，咱们无法决议，而均匀本钱则是咱们能够操控的。那问题来了，什么时分定投摊平本钱的效果最好呢？

华泰证券研讨所做了一项实证研讨，选取存续期超越5年的偏股型基金（包含股票型和偏股混合型），共450只，经过别离定投20次和定投1000次来调查基金收益动摇率和定投收益动摇率的联系。

经过数据剖析后发现：定投次数越多的散点图的线性越强，当然它们之间的距离并不大。这意味着，定投20次后，均匀本钱开端“钝化”，超越20次的定投收益动摇率和基金本身收益动摇率趋于共同。也便是说，当定投次数在20次或以内时，定投才干发挥摊平本钱的效果，下降出资动摇率。

咱们找到最具代表性的沪深300指数进行了研讨，最终得出的定论共同。

从2007年8月底开端定投沪深300，能够看出：当基金净值大于均匀本钱时，定投收益率为正；一起，即便基金净值在中后期大涨大跌，均匀本钱线的动摇也很小。

这说明，定投多期后，均匀本钱逐渐趋向于钝化，持续定投摊平本钱的效果越来越小，定投动摇的形状愈加趋近于一次性出资，最终你定投的收益彻底取决于商场体现。

打个比方，比方咱们现已定投了19次，那么在第20次定投时，咱们投入的资金占整个定投方案中的比重只要二十分之一也便是5%，而假如是按月定投的话，每个月基金净值的涨跌幅，即便是像2007年的大牛市，或2008年以及2015年的股灾，月净值改变起伏也只要20%-30%。因而第20次定投今后对定投均匀本钱的影响现已十分小了。也便是说，过多次数的定投没有多大的含义，定投收益率只能无限趋近于商场走势。

由此以为，超越20次的定投，均匀本钱现已开端钝化，即便再定投下去，现已不会有显着的摊平，因而定投次数操控在20次以内。假如咱们是按月定投，那么定投的时长最好不要超越两年。假如是按两周，或许按周定投，那么定投的时长操控在半年到一年最为适宜。

二、从实践状况：商场、方针收益率的视点

以上是从资金使用功率的视点说定投的最佳时刻。但实践上，定投在20次以内处理战役是存在必定困难的，原因在于商场行情和方针收益的不同。当然，也或许是定招标的的问题，定投的基金欠好，出资时刻也需求更长，由于这一点比较个性化，这儿就不做评论，咱们首要看商场行情对定投时长的影响。

那么，在不同的商场行情下，定投坚持多久最适合呢？

牛市中，定投短期内就很简单获利，假如方针年化收益率设为10%，到达止盈点也是轻轻松松；而熊市中，尽管定投能够不断摊低本钱，涣散危险，但短期内仍然无法获利，或许需求很长的时刻等候商场反弹才干获利。一起，止盈点设置的越高，定投需求的时刻或许越长，完成起来越困难。

下面，咱们就设定方针年化收益率为10%，看看不同商场行情下的定投时长挑选。

首要来看牛市。咱们从2016年1月末开端定投沪深300，发现：定投两年后，正好是股市顶端，定投累计收益率为23.9%，年化11%；而定投三年后，收益率为-13%。所以说，假如你没有严厉的依照止盈战略来止盈，到头来你会发现“竹篮打水一场空”。原因是中心阅历了过山车行情，先是一轮上涨，接着又是暴降。牛市中定投本钱逐渐抬升，跟着收益累积，危险也在累积，因而，要特别注意止盈，不要“恋战”！

再比方，在2020年新年大跌后开端定投，这一波的行情十分迅猛，定投一年后收益率就到达了20%，这时分其实差不多就能够止盈了，而假如一向定投的话，跟着商场呈现大幅回调，定投收益率也会很快转为负值，截止到2022年4月，定投收益率变成-11%。

然后看弱市，即商场处于低位震动。从2011年头开端定投沪深300，定投3年多了账户仍然处于亏本状况。原因是在弱市行情中，商场一向处于低位震动，即便均匀本钱很低，但仍然没有呈现获利时机。这个时分强烈主张持续定投，假如搁置资金足够，还能够加大一些定投的力度，等候商场反弹时能够更快到达方针收益率。就拿这个比方来说，假如一向坚持定投的话，在定投了4年刚出面的时分，就能到达年化10%的方针收益率了。

再来看熊市。从2015年6月牛市顶端开端定投沪深300，之后的一年半多的时刻里都处于亏本状况。原因是商场从高位大幅下滑，尽管后边商场震动向上，但也没有那么快回本。这个时分也是主张持续坚持定投，积累廉价的筹码，等候商场拐头向上，开端走“浅笑曲线”的右端，待商场反弹时获利了断。而成果也证明，在2018年1月高点的时分，年化收益率能到达8%。

三、定投几年，**概率更大？

咱们常常听到，定投至少要2~3年。为什么会这么说？有没有什么数据支撑呢？

咱们做了数据测算，以偏股混合型基金为例，核算从指数发布日起2004年头到2021年6月，17年多的时刻，恣意时点开端定投1年、2年、3年、4年、5年、6年、7年、8年的**概率和收益率状况。

先来看**概率，定投一年的**概率是68%，定投第二年的**概率是77%，定投第三年时**概率到达84%，超越了80%，而后续跟着定投时刻的逐渐拉长，**概率越来越大。定投第六年的时分，**概率到达95%，定投超越第七年的时分，**概率到达100%。

说完了**概率，再来看收益率状况。从累计收益率看，根本上定投时刻越长，收益率越高。比方定投1年的均匀收益率是10%，可是定投2年的均匀收益率就到了23%，有了大幅的进步。但看累计收益率含义不大，由于这看不出到底定投几年的时分，收益率更高，咱们要点看年化收益率。

由于定投的资金是分批买入，咱们用考虑了时刻和资金使用功率的IRR法来核算年化收益率更为合理，能够看到，定投2年的均匀年化收益率最高，到达22%，定投3年的均匀年化收益率是20%，而跟着定投时刻的逐渐拉长，均匀年化收益率逐渐走低，维持在12%~13%上下。

所以综上，从历史数据看，不管是从定投的**概率，仍是均匀年化收益率，定投至少2~3会比较好。一方面，定投2~3年，**概率能够到达80%以上，能够完成大概率**。一起，均匀年化收益率也较高。

二：三年持有期基金定投怎样卖出

都定投三年了，还不知道怎样止盈？

三：基金定投持有天数怎样算没这么快吧，我5月25号在建行网银换回基金，到现在还没到帐。基金换回到帐的天数便是把你手中的基金真实转换成你可自由支配的资金的时刻，详细的时刻不定。一般7天之内会到帐的

四：基金定投持有比例首要，楼首要搞理解基金定投的概念，基金定投是指每个月固定扣除固定的金额用来购买指定的基金产品。楼主定投的嘉实300基金，每月应该是扣400元。

实践比例487.79，可用比例487.79，是指你用400元所购买该基金的份数，其时市值397.30是指你现在487.79份的基金共值397.30元，也便是一份基金0.8145元。

基金净值即基金比例财物净值，简称基金净值（NetAssetValue，NAV），也叫每份基金比例的净值。

核算公式为：基金比例财物净值＝（总财物-总负债）/基金比例总数。其间，总财物是指基金具有的一切财物，包含股票、债券、银行存款和其他有价证券等；总负债是指基金运作及融资时所构成的负债，包含敷衍给别人的各项费用、敷衍资金利息等；基金比例总数是指其时发行在外的基金比例的总量。开放式基金的比例总数每天都在改变，因而须以当日买卖完毕后的核算数为准。在每个经营日收市后，将当日基金财物净值除以当日买卖截止时的基金比例总数，就得出当日的比例财物净值。

比例基金净值是反映基金绩效体现的一个重要目标，开放式基金的买卖价格便是以每基金比例的净值为依据确认的。由于基金所具有的财物的价值总是随商场的动摇而改变，所以基金净值也会不断改变。

1、基金定投的实践比例、可用比例、其时市值意思别离是实践比例是购买基金时的基金比例；可用比例是基金能够用来买卖的比例；其时市值便是该时刻基金的价格。基金市值是指上市基金在股市上的价值，它随时在改变。

2、基金定投是定时定额出资基金的简称，是指在固定的时刻以固定的金额出资到指定的开放式基金中，相似于银行的零存整取办法。人们往常所说的基金首要是指证券出资基金。证券出资的剖析办法首要有如下三种：根本剖析、技能剖析、演化剖析，其间根本剖析首要应用于出资标的物的挑选上，技能剖析和演化剖析则首要应用于详细出资操作的时刻和空间判别上，作为进步出资剖析有效性和可靠性的重要弥补。

现金分红应该转入你的银行活期账户，可用比例便是你持有的基金比例，乘以当天的基金净值便是你现在财物值啦，定投基金的买入、换回都是按你操作的当天基金公司发布的净值算得。用200除以当天净值便是你的比例。

五：基金定投能够长时刻持有吗基金定投定投3到4年左右。

详细解析：假如基金上涨到达你的预期收益，就能够分批换回，然后能够再挑选时机开端定投，不过出资者要避开一个误区，基金定投不是越长越好，要记住确定自己的收益，由于我国的基金都是以收管理费生计的。

基金定投最少期限一般为3年，短期为3~5年，中长时刻为5~10年，10年以上为长时刻定投。挑选定投期限需依据自己的作业状况而定，假如作业比较稳定，主张挑选中长时刻定投办法。

一般来说，定投首选指数型基金，由于它较少遭到人为要素搅扰，仅仅盯梢指数，在商场低迷状况下，指数型基金一般收益不如主动型基金，而在我国长时刻增加的状况下，长时刻定投获利或许性较大，是长时刻出资首选种类之一。

主动型基金则受基金司理影响较大，我国的主动型基金更是动摇较大，替换基金司理等外部要素也会形成必定影响，长时刻持有的话危险也较大。国外经验标明，从长时刻来看，指数基金的体现强于大多数主动型股票基金，是长时刻出资的首选种类之一。

别的，基金定投并没有严厉的时刻约束，首要是看本身状况还有商场的行情；定投的资金多少，定投的频率，定投的时刻长短全赖个人本身条件决议，不管资金巨细，定投都需求长时刻的持有耐性。

能够挑选在股市欠好的时分增加定投频率，股市好的时分挑选削减定投频率，做到不盲目停止，获利后落袋为安。

一起呢，一般出资者很难当令把握正确的出资时点，常常或许是在商场高点买入，在商场低点卖出。而选用基金定时定额出资办法，不管商场行情怎样动摇，每个月固定一天定额出资基金。

由银行主动扣款，主动依基金净值核算可买到的基金比例数。这样出资者购买基金的资金是如期投入的，出资的本钱也就比较均匀。